Версия этой истории была опубликована совместно с Санкт-Louis Post-Dispatch.

В 2008 день выплаты жалованья кредиторам потерпело крупное поражение, когда законодательный орган штата Огайо запретил дорогостоящие кредиты. В том же году они снова проиграли, когда их сбросили более $ 20 миллионов в попытке отменить закон: общественность проголосовала против него почти на два-к-одному.

Но пять лет спустя в Огайо по-прежнему действуют сотни заемных банков, которые взимают годовые ставки, которые могут приблизиться к 700 процентам.

Это всего лишь один из примеров устойчивости отрасли. В состоянии после состояния, когда кредиторы столкнулись с нежелательным регулированием, они нашли способы продолжать предоставлять дорогостоящие займы.

Иногда, как и в Огайо, кредиторы использовали лазейки в законе. Но чаще они реагируют на законы, предназначенные для одного типа дорогостоящего кредита, производя другие продукты с трехзначными годовыми ставками.

Конечно, есть государства, которые успешно запретили дорогостоящие кредиторы. Сегодня Арканзас - это остров, окруженный шестью другими государствами, где реклама кричит «Наличные деньги»! и дорогостоящие кредиторы расстаются с торговыми марками. Конституция штата Арканзас охватывает небанковские ставки в 17 процентах.

Но даже там отрасль смогла работать почти десять лет, пока Верховный суд штата, наконец, не объявил эти кредиты ростовщиками в 2008.

Переговоры между штатами имеют решающее значение, поскольку дорогостоящие кредиторы действуют в основном в соответствии с законодательством штата. На федеральном уровне недавно сформированное Бюро по защите прав потребителей может рассматривать «несправедливые, обманные или оскорбительные практики», - сказала пресс-секретарь. Но агентству запрещено ограничивать процентные ставки.

В Огайо кредиторы продолжают предлагать кредиты на день выплаты жалованья через лазейки в законах, написанных для регулирования различных компаний - ипотечных кредиторов и кредитных организаций по ремонту. Последние торгуют своими услугами для людей, борющихся с долгами, но они могут взимать неограниченные сборы за помощь потребителям в получении новых кредитов, в которые заемщики могут консолидировать свой долг.

Сегодня кредиторы Огайо часто взимают даже более высокие годовые ставки (например, почти 700 процентов за двухнедельный кредит), чем до реформ, согласно сообщить по некоммерческим вопросам политики Огайо. Кроме того, в последнее время недавно перешли в государство другие породы дорогостоящего кредитования, такие как кредиты с автозазором.

Ранее в этом году Верховный суд штата Огайо согласился выслушать дело, оспаривающее использование закона об ипотеке кредитором на день выплаты жалованья по имени Cashland. Но даже если суд управляет тактикой незаконной, компании могут просто найти новую лазейку. В своем последнем ежегодном отчете Cash America, материнская компания Cashland, рассмотрела последствия потери дела: «если Компания не сможет продолжать предоставлять краткосрочные займы в соответствии с этим законом, ей придется изменить свой краткосрочный кредит продукт в Огайо ».

Эми Канту (Amy Cantu), представитель Ассоциации финансовых услуг Сообщества, является торговой группой, представляющей крупных кредиторов по выплате зарплаты, заявила, что члены «регулируются и лицензируются в каждом штате, где они ведут бизнес, и работали с государственными регуляторами более двух десятилетий».

Продукция второго поколения

При безудержном регулировании типичный двухнедельный день выплаты жалованья кредита может быть очень выгодным для кредиторов. Ключом к этой прибыльности является то, что заемщики снова и снова берут кредиты. когда CFPB изучил выборку суточных кредитов в начале этого годабыло установлено, что три четверти комиссионных за кредиты поступали от заемщиков, которые имели более чем 10 выплаты по ссуде до погашения в период 12-месяца.

Но поскольку этот вид кредита подвергся интенсивному анализу, многие кредиторы разработали то, что полузащитник EZCorp исполнительный директор Paul Rothamel называет «вторым поколением» продуктов. В начале 2011, традиционный двухнедельный день выплаты жалованья кредит составлял около 90 процентов от ссудного баланса компании, сказал он в недавнем звонке с аналитиками. По 2013 он упал ниже 50 процентов. В конце концов, по его словам, он, вероятно, упадет до 25 процентов.

Но, как кредиты на день выплаты жалованья, которые имеют годовые ставки, как правило, от 300 до 700 процентов, новые продукты стоят чрезвычайно дорого. Например, Cash America предлагает «кредитную линию» по крайней мере в четырех штатах, которые работают как кредитная карта, но с процентной ставкой 299 процентов в год. Ряд кредиторов по выплате зарплаты включили кредиты с автозазором, которые обеспечены заемщиком и как правило, несут годовые ставки около 300 процентов.

Однако наиболее популярной альтернативой кредитам на день выплаты жалованья являются «долгосрочные, но все же очень дорогостоящие, рассроченные займы», - сказал Том Фельтнер, директор по финансовым услугам в Федерации потребителей Америки.

В прошлом году Делавэр принял крупный законопроект о реформе денежной реформы. Для защитников интересов потребителей это стало кульминацией более десяти лет усилий и крайне необходимой меры для защиты уязвимых заемщиков. Законопроект ограничил количество заемщиков за день выплаты жалованья, которые могут вывезти каждый год до пяти.

«Вероятно, это было лучшее, что мы могли бы получить здесь», - сказал Рашми Ранган, исполнительный директор некоммерческого совета по реинвестированию сообщества Делавэр.

Но Cash America заявила в своем годовом заявлении в этом году, что законопроект «влияет только на краткосрочный кредитный продукт Компании в штате Делавэр (и не влияет на его продукт ссудного кредита в этом штате)». В настоящее время компания предлагает семимесячный взнос в рассрочку по годовой ставке 398 процентов.

Кредиторы могут адаптировать свои продукты с удивительной легкостью. В Техасе, где регулирование является слабым, кредиторы делают более чем в восемь раз больше кредитов на день выплаты жалованья, чем кредиты на рассрочку, согласно самым последним данные состояния, Сравните это с Иллинойсом, где законодательный орган принял законопроект в 2005, который наложил ряд ограничений на кредиты на день выплаты жалованья. По 2012, с тройным разрядом в рассрочку по ссуде на выплату зарплаты почти три к одному.

В Нью-Мексико закон 2007 вызвал тот же быстрый сдвиг. В магазинах QC Holdings «день выплаты жалованья» это состояние, но через год после этого закона президент компании сказал аналитикам, что в этом государстве кредиты «займутся деньгами».

Генеральный прокурор штата Нью-Мексико разобрался, подав иск против двух кредиторов, обвинив в судебных документах, что их долгосрочные продукты были «бессовестными». Один кредит от Cash Loans Now в начале 2008 годовая процентная ставка 1,147 процентов; после заимствования $ 50, клиент задолжал почти $ 600 в общем объеме платежей, подлежащих выплате в течение года. FastBucks заряженный годовой процент 650 более двух лет за кредит в размере $ 500.

Продукты отражают основной факт: многие заемщики с низкими доходами отчаянно стремятся принять любые условия. В недавнее исследование Pew Charitable Trusts, 37 процентов заемщиков за день выплаты жалованья ответили, что они будут платить любую цену за кредит.

Кредиты были бессовестными по причине сверх чрезвычайно высоких ставок, утверждают иски. Сотрудники делали все возможное, чтобы держать заемщиков на крючке. Как сказал один сотрудник FastBucks: «Мы просто не позволяем никому расплачиваться».

«В рамках модели повторяется кредитование людей, у которых нет финансовых средств для погашения кредита», - сказала Карен Майерс, директор департамента защиты потребителей генерального прокурора штата Нью-Мексико. «Заемщики часто в конечном итоге окупают один кредит, вынимая другой кредит. Цель заключается в том, чтобы держать людей в долгах на неопределенный срок».

In изоферменты печени случаев, судьи согласились с тем, что кредиторы незаконно охотились на неискушенных заемщиков. Денежные кредиты. Материнская компания Now подала апелляцию на это решение. FastBucks подали заявку на защиту от банкротства после того, как судья постановил, что он должен вернуть своих клиентов за незаконное обход закона о зарплате в течение дня. По словам генерального прокурора, компания должна превышать $ 20 миллионов. Обе компании отказались от комментариев.

Несмотря на победы генерального прокурора, подобные виды кредитов по-прежнему широко доступны в Нью-Мексико. Кассовый магазин, который имеет офисы 280 в семи штатах, предлагает там кредитный взнос с годовыми ставками от 520 до 780 процентов. Кредит QNUMX QC в Нью-Мексико, рассмотренный ProPublica, имел годовой процент 2012.

«Игра в кошки и мышь»

Когда в штатах, таких как Вашингтон, Нью-Йорк и Нью-Хэмпшир, есть законы, запрещающие дорогостоящие займы на рассрочку, промышленность попыталась их изменить.

Законопроект, внесенный в сенат штата Вашингтон в начале этого года, предлагал разрешить «небольшие потребительские ссуды», которые могли бы нести годовой процент больше, чем 200 процентов. Несмотря на то, что он рекламировался как более дешевая альтернатива день выплаты жалованья кредиты, основным спонсором законопроекта был Moneytree, Сиэтл зарплаты кредитора. Законопроект передал государственный сенат, но зашел в дом.

В Нью-Хэмпшире, который запретил дорогостоящие кредиты на день выплаты жалованья в 2008, губернатор наложил вето на законопроект в прошлом году, который позволил бы рассрочку с годовыми ставками выше 400 процентов. Но это был не единственный законопроект, который выдвигали дорогостоящие кредиторы: один, чтобы позволить автозаказным займам, также наложенным вето на губернатора, передавался с большинством голосов в законодательном органе. В результате, в 2012, Нью-Хэмпшир присоединился к таким штатам, как Грузия и Аризона, которые запретили получение зарплатных кредитов с тройной цифрой, но разрешают аналогично структурированные кредиты с автозаменой с тройным цифровым рейтингом.

У Техаса есть закон, строго ограничивающий день выплаты жалованья кредиты. Но поскольку он ограничивает кредиторов до некоторой степени того, что они предпочитают взимать, более десяти лет они игнорируют его. Чтобы уклониться от закона, сначала они сотрудничали с банками, поскольку банки, которые регулируются федеральным правительством, могут юридически предлагать кредиты, превышающие государственные проценты. Но когда федеральные регуляторы нарушили практику в 2005, кредиторам пришлось найти новую лазейку.

Как и в Огайо, кредиторы Техаса начали определять себя как организации по ремонту кредита, который, согласно закону штата Техас, может взимать крутые сборы. Техас теперь имеет почти 3,500 таких предприятий, почти все из которых являются, по сути, дорогостоящими кредиторами. И индустрия успешно отбила все усилия, чтобы ограничить свои ставки.

Наблюдая за состоянием государственных учреждений кредиторов, ряд городов, включая Даллас, Сан-Антонио и Остин, приняли местные постановления, направленные на то, чтобы разорвать цикл задолженности по зарплате, ограничив количество случаев, когда заемщик может взять кредит. Выступая перед аналитиками в начале этого года, EZCorp's Rothamel сказал, что таинства сократили прибыль его компании в Остине и Далласе на 90 процентов.

По его словам, у компании был план трехсторонней контратаки. Компания изменила продукт, который предлагала в своих кирпичных зданиях, и также начала активно продавать онлайн-кредиты клиентам в этих городах. И индустрия выдвигала закон штата, чтобы упредить местные правила, сказал он, поэтому компании, работающие в день выплаты жалованья, могут перестать «играть в кошки и мышки с городами».

Джерри Аллен, советник Далласа, который спонсировал постановление о выплате заработной платы городу в 2011, сказал, что он не был удивлен ответом отрасли. «Я просто местный парень в Далласе, штат Техас, - сказал он. «Я могу только ударить их так, как я могу их ударить».

Об авторе

Но Аллен, политический независимый, сказал, что он надеется убедить еще больше городов присоединиться к этим усилиям. В конце концов, он надеется, что города заставят руку законодательной власти штата, но он ожидает драку: «Техас - это главное государство для этих людей. Это битва, на столе много денег». Следуйте @paulkiel